来源：格隆汇财经热点

今天和大家聊聊市场。文中所提个股，并非推荐，仅为学习交流。股市有风险，投资需谨慎。

01

(相关资料图)

市场

市场早盘低开下行，随后在传统价值权重的带动下，有所企稳，但整体力度并不强，全天三大指数窄幅震荡。虽然赚钱效应有所回升，但依旧集中在有欧洲能源危机刺激这条线。

短线连板钱效应还没修复，仅剩5板独苗的欢乐世纪早盘直奔跌停，市场又回到2、3板寻方向。只要短线亏钱效应一直不修复，高度空间不打开，那么市场还是东打一枪，西打一炮，没有方向。

很明显的是，上周喊的凶的消费，被制裁起来的GPU，又是周五起，周末吹的最狠的卫星，早盘又坑杀一批人。

对于通信卫星，市场辨识度最高的波导股份、天奥电子，还要周五封板资金最多的盈方微这三周一不巨量一字板打出赚钱效应，不吸引场外资金跟随，后排都是坑。

不过从底层逻辑来看，通信卫星都走不远。卫星通信周五发酵，仅仅因为两大手机商都要发布新机了，一个是6号，一个是7号。只因两据说都有卫星通信的功能，还被炒出来大佬们深度布局的方向...

其实，手机有通信卫星，顶多是在深山野林，渔民出海发送一个简短的报文。这东西比较低端，淘宝买卫星电话也不贵，应用场景非常有限，甚至还不如VR、AR。另外，老美的4G覆盖极差，可以说50％以上的地区是没有网络信号的，中国则完全不需要，连偏远山区都有。

你看最近还能反复的热泵，起码有实打实的出口数据的增量，炒概念也要看清底层逻辑，不是瞎碰题材。

这盘面的确无聊，瞅了一眼，还是有逻辑的成长方向靠谱。什么消费的切换，高低的切换，估计又是从这坑，跳到另外一个坑。那个啥榨菜，什么五金又来了...

哪里来的切换呢？现在场外，或者大多数人都喜欢用券商的那套风格切换，但也没看几个人说的清楚现在的市场究竟是什么风格，单说高切低还不如说是资金题材轮动罢了。

一轮周期之后又产生了另一轮的周期，新的东西总会诞生，老的逻辑好像又没新的变化，只要景气度还在，资金随时又会回去，做好跟随就够了。

你看光伏设备这块，稍微指数企稳，或者配合着产业消息的刺激，又有资金追捧。比如迈为，7.2GW的增量摆在那，基本就回去了。

光伏下游虽有扰动，但整体逻辑不变。硅料、组件的价格微涨，集中式电站等待起量甚至上抢装；后续观察方面，一旦成长股情绪企稳，资金还是回到这些确定的方向。关注三四季度依旧能够稳健增长的细分领域，像电池片、设备、大尺寸硅片等等。

虽然短期扰动，不改长期上升的趋势。但这里要注意一个风险点，成长赛道受外围流动性，或者国内流动性边际变化的影响，叠加大会提前，11月机构兑现的节奏会提前，甚至有可能走一个低于前高的双头。

最怕你们一下子上头了，控制不住仓位，梭哈就很被动，提醒一下风险。如果实在看不懂，最近控制仓位少操作就得了。另外，加上周五就是中秋，月底又十一长假，资金的参与意愿都会大打折扣。

最近，人民币贬值的很快，北向今天再次大幅流出76亿。盘后，央妈出手，下调金融机构外汇存款准备金率2个百分点，由现行8％下调至6％。

央妈上一次出手是4月25号，不过这次出手力度要超过上一次，直接下调了两个百分点，体现了央妈稳汇率的态度，短期还是缓解贬值预期、减缓外资流出压力，起码也是压压节奏。

还有，基建也有些异动，主要还是炒新疆地图这块。这么多年了，还是大盘不好炒地图。什么年底冲量，但细细想想，比起要花钱，更重要的是投向什么领域能赚回这钱，毕竟很多地方也没...

回到指数，今天的上证指数的阳线主要基于煤炭等传统能源的拉带所致，技术上是存在反弹的。当初预想是急杀3155，或者更低，释放掉担忧的风险，但目前盘面上的企稳，还是偏弱的左侧信号，并不是强的右侧信号。

长期看好的方向不动，控制仓位，做做差价，打野仓位最好控制手，实在想买也还是尾盘买，或者分时下杀的绿盘买，起码减少不确定性的波动，更甚次日有主动权。

很多老铁一直私信问牛哥这两天咋没复盘更新了，谢谢大家支持。是这样的，一来，市场没多大变化，怎么复盘都那样；另外，也是牛哥可能后面会参与到直播，最近也是忙这事。一直都在，你们留言，我看到都会回。